Om du har någon typ av individuellt pensionskonto (IRA) måste den finansiella institutionen som fungerar som vårdnadshavare eller förvaltare ge dig – och IRS – ett specifikt formulär varje år . Formuläret, kallat IRS Form 5498: IRA Contribution Information, liknar Form W-2 för att rapportera löner, även om det finns skillnader. Den innehåller information om IRA-bidrag, övergångar, Roth IRA-konverteringar och minimidistributioner (RMD).
Key Takeaways
- Form 5498 rapporterar IRA-bidrag, övergångar, Roth IRA-omvandlingar och erforderliga minimidistributioner (RMD) till IRS.
- Din IRA-förvaltare eller vårdnadshavare är den som ansvarar för skicka formulär 5498 till IRS, tillsammans med en kopia till dig.
- Du behöver inte göra någonting med själva formuläret. Spara det bara med dina skatteregister.
Förståelse för formulär 5498: IRA-informationsinformation
Form 5498 listar bidrag som gjorts till IRA för formulärets beskattningsår (om inga bidrag görs finns det ingen post). Rapportering gäller för traditionella IRA, Roth IRA, SEP IRA, SIMPLE IRA, och anses IRA. Betraktade IRA: er är planer för arbetstagaravgifter som är utformade som traditionella eller Roth IRA: er som följer en arbetsgivares kvalificerade pensionsplan. IRS och skattebetalare. Det måste skickas senast den 1 juni efter det år bidragen avser. Skattebetalarna behöver inte ta med en kopia av formuläret när de lämnar in skatter, men de bör förvara det med sina skatteregister.
Alla kopior av Form 5498 finns på IRS-webbplatsen.
Hur man läser formulär 5498: Information om IRA-bidrag
Form 5498 innehåller information (namn, adress och federalt identifieringsnummer) om förvaltaren och innehåller samma typ av information för deltagaren, som är ägaren till IRA. Typen av IRA indikeras av en bock i rutan 7 i formuläret.
Alla IRA-bidrag för året från alla typer av IRA läggs samman, med summan som anges i ruta 1. Vissa typer av bidrag bryts sedan specifikt ut: Ruta 10 för Roth IRA, Ruta 8 för SEP IRA och Ruta 9 för ENKEL IRA: er. IRA behandlas som vanliga IRA och kan vara traditionella eller Roth IRA.
B ox 2 rapporterar övergångsbidrag. Endast en överlåtelse är tillåten inom en tolvmånadersperiod för IRA, men det finns inget tak på övergången i dollar.
En skattebetalare som gör anspråk på ett avdrag som är större än det belopp som rapporterats på blankett 5498 kommer sannolikt att få ett brev från IRS om avvikelsen. I brevet kommer du att be om ytterligare skatter, räntor och böter för eventuell underbetalning av skatt som härrör från avdraget som överstiger det belopp som rapporterats på formuläret.
Formulär 5498 rapporterar inte direkta överföringar, så kallade förvaltare till förvaltare, och du kan göra så många av dessa överföringar varje år som du vill.
Roth IRA-omvandlingar och omkarakteriseringar
Ruta 3 rapporterar omvandlingar till Roth IRA: er Beloppet som konverteras till denna typ av IRA begränsar inte det belopp som årligen kan bidragas till en IRA, inklusive en Roth IRA.
Från och med den 1 januari 2018 kan du inte längre ompröva omvandlingar till en Roth IRA. Du kan emellertid karakterisera om bidrag som gjorts till en typ av IRA (Roth eller traditionell) som att de gjorts till den andra typen av IRA. För att göra detta instruerar du helt enkelt förvaltaren för den institution som innehar din IRA att överföra ditt bidragsbelopp plus intäkter till en annan typ av IRA, antingen med samma förvaltare eller en annan förvaltare. Omskrivna bidrag anges i ruta 4 i formulär 5498 .
Uttags- och distributionsinformation
Alla som är 72 år och äldre (eller i åldern 70 ½ före 31 december 2019) måste ta minimidistributionerna (RMD) från kontot varje år. Så måste överlevande makar och mindreåriga barn som ärver en IRA och välja att inte rulla över det till ett eget konto eller ta ut medel enligt ett femårsplan.
RMD för innevarande år baseras på kontoinnehavarens ålder och på det verkliga marknadsvärdet på kontot per 31 december föregående år. Till exempel kontots värde på Den 31 december 2019 bestämmer RMD för 2020. Detta belopp redovisas i ruta 5 i formulär 5498.
Formulärnoterna (via ruta 11) om en n RMD krävs för det år då du får formuläret – till exempel noterar 2019-formuläret om en RMD är nödvändig för 2020.Form 5498 rapporterar också hur mycket RMD som ska tas, baserat på vissa beräkningar gjorda av förvaltaren (ruta 12b) och datumet för RMD (ruta 12a).
För att underlätta RMD: er måste formuläret tillhandahållas senast den 31 januari (eller närmaste arbetsdag), med kontots värde per föregående 31 december. Formuläret som visar kontots värde per 31 december , 2020, till exempel, måste lämnas in den 1 februari 2021 (den 31 januari är en söndag).
Andra relevanta formulär
Om du tog en fördelning från din IRA på mer än $ 10, får du ett formulär 1099-R: Fördelningar från pensioner, livräntor, pensions- eller vinstdelningsplaner, IRA, försäkringsavtal etc. Information från det här formuläret hjälper dig att rapportera fördelningen och vilken del av den är skattepliktig.