Avsnitt 1231 Egendom

Vad är avsnitt 1231 Egendom?

Egenskapen avsnitt 1231 är en typ av egendom som definieras av avsnitt 1231 i U.S. Internal Revenue Code. Avsnitt 1231 fastighet är verklig eller avskrivningsbar affärsfastighet som hålls i mer än ett år.

En avdelning 1231 vinst vid försäljning av en fastighet beskattas med den lägre kapitalvinstsatsen mot räntan för normal inkomst. Om den sålda fastigheten hölls i mindre än ett år gäller inte vinsten 1231.

Exempel på avsnitt 1231 fastigheter inkluderar byggnader, maskiner, mark, virke och andra naturliga resurser, oskördade grödor, nötkreatur, boskap och hyresrätter som är minst ett år gamla. Egendom avsnitt 1231 omfattar dock inte fjäderfä och vissa andra djur, patent, uppfinningar och inventarier – såsom varor som säljs till kunder.

Förståelse för Avsnitt 1231 Egendom

I stort sett om vinster på egendom passar avsnitt 1231 ” Definitionen är mer än den justerade basen och avskrivningsbeloppet, intäkterna räknas som reavinster och som ett resultat beskattas den till en lägre ränta än vanlig inkomst.

När förluster redovisas på avsnitt 1231 egendom där förlusten klassificeras som en vanlig förlust är det dock 100% avdragsgill mot deras inkomst. Vanligtvis, om inkomst kvalificerades som kapitalvinster, skulle eventuella förluster, som endast kan avdrages upp till 3000 dollar för skatteåret, och eventuella förluster som överstiger den siffran komma fram till nästa år. Lag 1231 gör det, så skattebetalare och företagare får det bästa av två världar.

Exempel på avsnitt 1231 Transaktioner

Följande anses vara 1231 transaktioner enligt IRS-föreskrifter:

• Olycksfall och stölder – Om du har haft en fastighet i mer än ett år och den påverkas negativt av stöld eller olycka (förlust eller skada från en oväntad eller sällsynt händelse).
• Fördömelser – Om en fastighet innehades i mer än ett år och innehades som en kapitaltillgång i samband med handel eller verksamhet.
• Försäljning eller byte av fastigheter, personlig egendom som är avskrivbar – om fastigheten innehades i mer än ett år och användes i handeln eller i ett företag (genererar vanligtvis intäkter via hyra eller royalty).
• Hyresrätter antingen sålda eller bytt – Om de hålls i ett år och används i handel eller näringsliv.
• Nötkreatur och hästar som säljs eller byts ut – Om de hålls i två år och används för mejeriprodukter , avel eller idrottsändamål.
• Oskördade grödor som säljs eller byts ut – Om de hålls i ett år och sedan säljs, byts ut eller omvandlas ofrivilligt och sedan inte återvinns på något sätt.
• Bortskaffande eller kapning av virke, kol eller järnmalm – Om det behandlas som en försäljning.

Egenskapen avsnitt 1231 är relaterad till egenskapen avsnitt 1245 och egenskapen avsnitt 1250. Avsnitt 1231 definierar den skattehantering som vinster och förluster av egendom motsvarar definitionerna i avsnitten 1245 och 1250 på blankett 4797.

Avsnitt 1245 Fastighet

Avsnitt 1245-egendom får inte innehålla byggnader eller strukturella komponenter om inte strukturen är utformad speciellt för att hantera påfrestningarna och kraven för en specifik användning, och kan inte användas för någon annan användning, i vilket fall den kan anses vara nära besläktad med den egendom den rymmer . Avsnitt 1245 är en tillgång som är avskrivbar eller avskriven och uppfyller någon av följande beskrivningar i publikation 544 (2018), försäljning och andra avyttringar av tillgångar:

• Personlig egendom – Generellt definierad som annan egendom än fastighet
• Annan materiell egendom – Detta skulle inkludera maskiner eller anläggningar som spelar en nyckelroll vid produktion, utvinning eller tillhandahållande av tjänster samt vissa forskningsanläggningar , eller en anläggning för bulklagring av fungibla varor. Detta inkluderar inte byggnader som ingår som förvaring för utrustning men kan tänkas inkludera en anläggning som lagrar varor tillfälligt innan de förpackades och flyttades.
• Enstaka strukturer byggda för det enda syftet för jordbruks- eller trädgårdsbruk. – Detta inkluderar inte en ladugård utan skulle innehålla silor eller spannmålslager.
• Anläggningar som används för att lagra och distribuera petroleum eller primärprodukter av petroleum förutom byggnader och byggnadens strukturella komponenter.

Skattebehandling på avsnitt 1245 Fastighetsvinster

Om försäljningen av sektion 1245 är mindre än avskrivningarna på fastigheten, eller om vinsten vid avyttring av fastigheten är mindre än den ursprungliga kostnaden, redovisas vinsten som normal inkomst och beskattas som sådan. Om vinsten vid dispositionen av avsnitt 1245-fastigheten är större än den ursprungliga kostnaden, beskattas dessa vinster som kapitalvinster.

Om egenskapen avsnitt 1245 förvärvades genom en likartat utbyte, de belopp som du begärde på fastigheten du använde i utbytet ingår i avskrivningsbeloppet, liksom de belopp som en tidigare ägare av avsnitt 1245-egendom krävde om den justerade grunden användes som referens till din egen.

Avsnitt 1250 Fastighet

IRS definierar avsnitt 1250 egendom som all fast egendom, såsom mark och byggnader, som är föremål för avdrag för avskrivningar , liksom ett hyresavtal på mark eller 1250-egendom.

Skattehantering på avsnitt 1250 Fastighetsvinster

Precis som med avsnitt 1245 egendom, vinster på 1250-egendom klassificeras som vanlig inkomst om de är mindre än eller lika med det belopp som fastigheten har skrivit av och vinsten överstiger t avskrivningar hanteras intäkterna som kapitalvinster. Under försäljningsåret beskattas återavskrivningar som vanlig inkomst om försäljningen av fastigheten sker enligt en avbetalningsmetod.

Historia

Medan avsnitt 1231 infördes i IRS-koden 1954, hänvisar innehållet i skattekoden till vinster mottagna vid deponering av avskrivningsbar och fast egendom infördes 1939 i avsnitt 117 (j).

Exempel på verklig värld i avsnitt 1231 Fastighet

Låt oss säga att en byggnad köps till 2 miljoner dollar och sedan satsas ytterligare 2 miljoner dollar i form av renovering (uppdatering av luftkonditioneringsenheter, fönster och ett nytt tak) med en avskrivningsgrad på 50% över 10 år. Så, låt oss säga att 10 år efter att byggnaden hade lagt 2 miljoner dollar i sig, är det säljs till ett pris av 6 miljoner dollar. De registrerade vinsterna vid den försäljningen skulle vara 4 miljoner dollar, inte 2 dollar eftersom kostnaden för renovering skulle aktiveras i böckerna. Att försäljningen på 4 miljoner dollar skulle beskattas som kapitalvinster eftersom fastigheten såldes för mer än det belopp som den hade skrivit av.