Os tipos de arbitragem incluem risco, varejo, conversível, negativo, estatístico e triangular, entre outros.
Um exemplo de arbitragem complicado
Embora esta não seja a estratégia de arbitragem mais complicada em uso, este exemplo de arbitragem triangular é mais complexo do que o exemplo acima. Na arbitragem triangular, um negociante converte uma moeda em outra em um banco, converte essa segunda moeda em outra em um segundo banco e, finalmente, converte a terceira moeda de volta à original em um terceiro banco. O mesmo banco teria a eficiência da informação para garantir que todas as suas taxas de câmbio estivessem alinhadas, exigindo o uso de diferentes instituições financeiras para esta estratégia.
Por exemplo, suponha que você comece com $ 2 milhões. Você vê que em três instituições diferentes, as seguintes taxas de câmbio estão disponíveis imediatamente:
- Instituição 1: Euros / USD = 0,894
- Instituição 2 : Euros / Libra esterlina = 1,276
- Instituição 3: USD / Libra esterlina = 1,432
Primeiro, você converteria US $ 2 milhões em euros à taxa de 0,894, dando-lhe 1.788.000 euros. Em seguida, você pegaria os 1.788.000 euros e os converteria em libras à taxa de 1,276, resultando em 1.401.254 libras. Em seguida, você pegaria as libras e as converteria de volta em dólares americanos à taxa de 1,432, resultando em $ 2.006.596. Seu lucro total de arbitragem sem risco seria de $ 6.596.