Glen E. Frost, administrerende partner
Mary F. Lundstedt, Esq., Associeret
Investorer, handlende , investeringsforvaltere og andre enkeltpersoner med høj nettoværdi har nu adgang til et skatteparadis, der er skræddersyet til dem. Og dette tilflugtssted udsender endda sit sirenekald for at lokke dem i kryptokurrency-samfundet – for nylig oprettet et rådgivende råd specifikt rettet mod at fremme blockchain-forretningsudvikling på øen. Så hvor er dette tilflugtssted?
Puerto Rico har en unik position som et ikke-inkorporeret amerikansk territorium. I henhold til Internal Revenue Code (IRC) § 933 er Puerto Rico kildeindkomst ekskluderet fra amerikansk føderal skat. I 2012 vedtog Puerto Rico to love, Act 20 og Act 22, der var ment som store skatteincitamenter til at fremme udenlandske investeringer. Mens lov 20 og 22 kun finder anvendelse i Puerto Rico-indkomstskatteformål, kan amerikanske borgere, der er villige til at blive bona fide-beboere i Puerto Rico (implicerer IRC § 933), drage enormt fordel. Revisioner af disse retsakter i 2017 gjorde uden tvivl Puerto Rico til en uovertruffen skatteparadis for kvalificerede amerikanske borgere. Faktisk har nyheden spredt sig, og et voksende antal skattetrætte amerikanske borgere overvejer Puerto Rico som deres løsning.
Bona Fide Resident
Skattefordelene i henhold til lov 20 og 22 er meget attraktive for de amerikanske borgere, der er villige til at blive en god bopæl i Puerto Rico. Selvom amerikanske borgere er underlagt verdensomspændende beskatning, uanset hvilken kilde der stammer fra, giver IRC §933 en undtagelse for beboere i Puerto Rico. Under dette afsnit kan bona fideresidents i Puerto Rico ekskludere deres Puerto Rico kildeindkomst fra amerikansk føderal skat. Generelt i henhold til IRS §937 og reglerne derunder er en bona fide bosiddende i Puerto Rico en person, der:
- Er fysisk til stede i Puerto Rico i mindst 183 dage i løbet af det skattepligtige år;
- Har ikke et skattehjem uden for Puerto Rico i det skattepligtige år; og
- Har ikke en tættere forbindelse til USA eller et fremmed land end til Puerto Rico.1
Act 20
Act 20 giver incitamenter til virksomheder, der eksporterer tjenester fra Puerto Rico. Specifikt kan en amerikansk statsborger, der bliver en bona fide bosiddende i Puerto Rico og flytter sin virksomhed til Puerto Rico (derved genererer Puerto Rico-indtægter) drage fordel af en 4% selskabsskat / fast indkomstskattesats, en 100% fritagelse for ejendomsskat og en fritagelse på 100% for udbytte fra eksporttjenester.2Akt 20 gælder for enhver enhed, der beskæftiger sig med en “støtteberettiget tjeneste”:
- Som har et bona fide-kontor i Puerto Rico,
- Udfører tjenester for ikke-hjemmehørende og / eller udenlandske enheder uden nogen tilknytning til Puerto Rico, og
- Hvilket sikrer, at den støtteberettigede ydede service ikke er relateret til udøvelsen af en handel, forretning eller anden aktivitet i Puerto Rico.3
Tjenester, der er berettigede til disse incitamenter, omfatter:
- Forskning og udvikling.
- Annoncering og PR.
- Økonomiske, miljømæssige, teknologiske, videnskabelige, ledelsesmæssige, marketing-, menneskelige ressourcer-, computer- og revisionskonsulenttjenester.
- Rådgive om emner relateret til enhver handel eller forretning.
- Kreative industrier defineret ved lov som de virksomheder, der har potentiale til at skabe job og velstand, hovedsageligt gennem eksport af kreative varer og tjenester i følgende sektorer: design (grafisk, industrielt, mode og indretningsdesign); kunst (musik, billedkunst, scenekunst og forlagsvirksomhed); medier (applikation, videospil, onlinemedier, digital og multimedieindholdsudvikling); kreative tjenester (arkitektur og kreativ uddannelse).
- Udarbejdelse af byggeplaner og ingeniør-, arkitekt- og projektstyringstjenester.
- Professionelle tjenester såsom juridiske, skatte- og regnskabstjenester.
- Centraliserede styringstjenester.
- Elektroniske databehandlingscentre.
- Computerudvikling.
- Tale- og datatelekommunikation mellem personer uden for Puerto Rico .
- Callcentre.
- Delte servicecentre, der inkluderer, men ikke er begrænset til regnskab, økonomi, skat, revision, marketing, teknik, kvalitetskontrol, menneskelige ressourcer, kommunikation, elektronisk databehandling og andre centraliserede styringstjenester.
- Opbevarings- og distributionscentre for virksomheder, der beskæftiger sig med transport af varer og produkter, der tilhører tredjeparter, kendt som “hubs”.
- Hospitaler og laboratorietjenester.
- Investeringsbank og andre finansielle tjenester.
- Enhver anden tjeneste, som sekretæren med råd fra finansministeren bestemmer, der skal behandles som en støtteberettiget tjeneste for at forstå, at det er i den bedste interesse og for den sociale og økonomiske trivsel Puerto Rico.4
Overvej følgende eksempler, der sammenligner en amerikansk statsborger, der opretter en pass-through enhed i Puerto Rico i henhold til Act 20 med den samme pass-through, der er oprettet i USA:
Eksempel 1: X er amerikansk statsborger og skatteadvokat. Han ønsker at oprette en Puerto Ricansk gennemstrømningsenhed, LLC, som ville levere juridiske, skatte- og regnskabstjenester. Han ansøger om undtagelse fra lov 20. Xs indkomst fra LLC det første år er $ 700.000. Med Act 20-undtagelsen på plads modtager LLC den faste indkomstskattesats på 4% og er fritaget for føderale skatter på Puerto Rico-indtægterne. Samlet skat er $ 28.000.
Eksempel 2: Under forudsætning af, at ingen kvalificerede forretningsindkomstimplikationer og arkiveringsstatus er single, opretter X LLC i Maryland og rapporterer indtægter for 2018 til et beløb på $ 700.000. X betaler skat på $ 150.689,50 plus 37% af det beløb, der overstiger $ 500.000. Den samlede føderale skat er $ 224.689,50. Derudover står X over for Maryland stats- og amtsskatter, som kan være over 8% afhængigt af den gældende amtssats. Så den samlede statsskat på 8% ville tage yderligere 56.000 $ væk fra X. X har betalt $ 280.689,50 i skat.
Act 20 kræver, at tjenesteudbyderen får et skattefritagelsesdekret, underskrevet af sekretæren for afdelingen. af økonomisk udvikling og handel i Puerto Rico. Som en kontrakt med Puerto Rico-regeringen, der ikke er underlagt lovgivningsmæssige ændringer, vil dette dekret have en garanteret 20-årig periode, der kan forlænges i yderligere 10 år, hvis visse kriterier er opfyldt.
Act 22
Lov 22 lokker individuelle investorer til at flytte til Puerto Rico. Betydningsfuldt har nye kvalificerede beboere 100% skattefritagelse fra Puerto Rico-skatter på alle udbytte- og renteindtægter og langsigtede kapitalgevinster påløbet efter at være blevet en kvalificerende ny resident.5
Passiv indkomst i Puerto Rico er fuldstændig fritaget fra føderal beskatning i henhold til IRC §933; nye kvalificerede beboere kan dog endda nedsætte skatten på passiv indkomst, der ikke er Puerto Rico, til 0% (for renter) og 10% (for udbytte) ved hjælp af Puerto Rico-investeringsmidler.
Alle kapitalgevinster akkumuleret efter etablering af kvalificerende opholdstilladelse er 100% fritaget.6. Hvad angår tidligere urealiserede kapitalgevinster, bestemmer statutten, at:
Den samlede langsigtede kapitalgevinst genereret af en hjemmehørende individuel investor relateret til styrkelsen af værdipapirerne ejet af en sådan hjemmehørende individuel investor inden han blev hjemmehørende i Puerto Rico, hvilket anerkendelse anerkendes ti (10) år efter at han / hun blev bosiddende i Puerto Rico og inden 1. januar 2036, skal være underlagt en fem procent (5% ) skat i stedet for enhver anden skat, der pålægges i henhold til kodeksen. Hvis en sådan styrkelse indregnes på et andet tidspunkt, skal den langsigtede nettogevinst med hensyn til nævnte værdipapirer være underlagt betaling af indkomstskat i overensstemmelse med den skattemæssige behandling, der gives i koden. Størrelsen af den netto langsigtede kapitalgevinst skal være begrænset til den del af gevinsten, der er relateret til styrkelsen af værdipapirerne, mens den hjemmehørende individuelle investor har boet uden for Puerto Rico.7
Overvej følgende eksempler til hjælp til at illustrere behandlingen af kapitalgevinster:
Eksempel 3: En dag efter at være bosiddende i Puerto Rico, køber X (en amerikansk statsborger) aktier i ABC Corp for $ 50.000. Fem år senere (før 1. januar 2036) sælger X alle sine aktier for $ 100.000, hvilket resulterer i en gevinst på $ 50.000. X betaler 0 skat til Puerto Rico og 0 skat til USA.
Kontraster dette resultat med det, hvor X ikke flytter til Puerto Rico. For skatteår 2018-2025 forudsat at X er i den højeste skatteklasse, er X underlagt en effektiv skattesats på 23,8% (den langsigtede skattesats på kapitalgevinster på 20% plus skattesatsen på nettoinvestering på 3,8%) på $ 50.000 gevinst. X betaler $ 11.900 i skat.
Eksempel 4: Antag i stedet, at X købte ABC-aktie for $ 50.000 i år 1. I år 4 flytter X til Puerto Rico. ABC-aktierne er værd $ 100.000 den dag, X flytter til PR. I år 5 sælger X aktien for $ 200.000.
X har en kapitalgevinst på $ 150.000 (hvoraf $ 50.000 påløbne inden PR-ophold og $ 100, hvoraf der blev optjent efter PR-ophold). X er underlagt amerikansk skat på gevinsten på $ 50.000 (optjent før PR-ophold) til den effektive skattesats på 23,8% .8 Derudover vil den samme gevinst på $ 50.000 være underlagt Puerto Ricos regelmæssige individuelle langsigtede kapitalgevinstprocent (15%) , fordi det blev solgt i løbet af de første 10 år af ophold (hvis det blev solgt efter 10 års ophold, ville 5% -renten gælde).
Men kapitalgevinsten på $ 100.000, der påløb fra år 4 til år 5 er fritaget for både amerikansk skat (X var bosiddende i Puerto Rico hele perioden) og Puerto Rico-skat (i henhold til lov 22).
Planlægningstip: Drag fordel af både Act 20 og Act 22 ved at flytte et potentielt succesfuldt selskab til Puerto Rico tidligt i spillet (før det er værd at have penge) for at få den største mængde post-move mulig forståelse for Puerto Rico.
Bemærk, at med henblik på lov 22 omfatter en kvalificerende beboer ikke nogen, der var bosiddende i Puerto Rico i de 15 år, der gik forud for vedtagelsen af lov 22. Desuden er den enkelte skal være bosiddende i Puerto Rico inden 1. januar 2036.
Ligesom tjenesteudbyderen i henhold til lov 20 skal personer, der ønsker at drage fordel af lov 22, også sikre et dekret om skattefritagelse.
Konklusion
Puerto Rico har vedtaget aggressiv lovgivning for at tiltrække nye virksomheder og højtstående individer. Som et amerikansk territorium er Puerto Rico entydigt i stand til at tilbyde incitamenter, der ikke er tilgængelige andre steder i verden nu. Hvis du er villig til at oprette bona fide-ophold i Puerto Rico, kan du reducere indkomst, kapitalgevinster og udbytteskat betydeligt.
Hvis du har skattespørgsmål eller bekymringer, skal du kontakte Frost & Associates, LLC i dag på 410-497-5947.
1Hvert af disse krav kræver nøje overvejelse af forskellige faktorer. Det er uden for denne artikels rækkevidde at præsentere en detaljeret analyse af disse tre tests. Det anbefales stærkt at konsultere en skatteekspert.
213 L.P.R.A. §10832, §10833, §10834. Bemærk, at fritagelsen for ejendomsskat på 100% gælder for udvalgte §10831 (k) virksomheder, herunder kreative industrier, callcentre og delte servicecentre, og er begrænset til de første fem driftsår. Efter femårsperioden gælder en undtagelse på 90%.